Estratégia de fuga do intervalo de negociação

A anatomia das trocas comerciais.

A negociação por breakout é usada por investidores ativos para assumir uma posição dentro dos estágios iniciais de uma tendência. De um modo geral, essa estratégia pode ser o ponto de partida para grandes movimentações de preços, expansões na volatilidade e, quando gerenciadas adequadamente, podem oferecer um risco de queda limitado. Ao longo deste artigo, mostraremos a anatomia desse comércio e ofereceremos algumas ideias para gerenciar melhor esse estilo de negociação.

O que é uma fuga?

Uma fuga é um preço das ações saindo de um nível definido de suporte ou resistência com volume aumentado. Um operador de breakout entra em uma posição comprada depois que o preço da ação quebra acima da resistência ou entra em uma posição curta depois que o estoque quebra abaixo do suporte. Uma vez que a ação é negociada além da barreira de preço, a volatilidade tende a aumentar e os preços geralmente tendem na direção da fuga. A razão pela qual os breakouts são uma estratégia de negociação tão importante é que essas configurações são o ponto de partida para futuros aumentos de volatilidade, grandes oscilações de preços e, em muitas circunstâncias, tendências de preços importantes. (Para saber mais, leia: Detectando Breakouts Tão Fáceis quanto o ACD.)

Breakouts ocorrem em todos os tipos de ambientes de mercado. Normalmente, os movimentos de preço mais explosivos são resultado de quebras de canal e de padrões de preço, como triângulos, bandeiras ou padrões de cabeça e ombros (veja a Figura 1). Como contratos de volatilidade durante esses prazos, eles normalmente se expandem após os preços se moverem além dos intervalos identificados.

Independentemente do prazo, a negociação de quebra é uma ótima estratégia. Se você usa gráficos intraday, diários ou semanais, os conceitos são universais. Você pode aplicar essa estratégia para o dia de negociação, swing ou qualquer estilo de negociação.

Encontrar um bom candidato.

Ao negociar com breakouts, é importante considerar os níveis de suporte e resistência das ações subjacentes. Quanto mais vezes o preço das ações atinge essas áreas, mais válidos são esses níveis e mais importantes eles se tornam. Ao mesmo tempo, quanto mais tempo esses níveis de suporte e resistência estiverem em jogo, melhor será o resultado quando o preço das ações finalmente estourar (ver Figura 2). (Para leitura relacionada, consulte: Fundamentos de suporte e resistência.)

À medida que os preços se consolidam, vários padrões de preços ocorrerão no gráfico de preços. Formações como canais, triângulos e bandeiras são veículos valiosos quando se procura ações para negociar. Além dos padrões, a consistência e o período de tempo em que o preço de uma ação aderiu aos seus níveis de suporte ou resistência são fatores importantes a serem considerados ao se encontrar um bom candidato para negociar. (Para mais informações, consulte: Analisando padrões de gráficos.)

Pontos de entrada.

Depois de encontrar um bom instrumento para o comércio, é hora de planejar o comércio. A consideração mais fácil é o ponto de entrada. Pontos de entrada são bastante preto e branco quando se trata de estabelecer posições em uma fuga. Uma vez que os preços estejam definidos para fechar acima de um nível de resistência, um investidor estabelecerá uma posição de alta. Quando os preços estão definidos para fechar abaixo de um nível de suporte, um investidor assumirá uma posição de baixa.

Para determinar a diferença entre uma fuga e uma falsificação, aguarde a confirmação. Por exemplo, a falsificação ocorre quando os preços abrem além de um nível de suporte ou resistência, mas, no final do dia, acabam voltando dentro de um intervalo de negociação anterior. Se um investidor agir rápido demais ou sem confirmação, não há garantias de que os preços continuarão em um novo território. Muitos investidores buscam volume acima da média como confirmação ou aguardam o fechamento de um período de negociação para determinar se os preços manterão os níveis de que eles quebraram. (Para leitura relacionada, consulte Trocando falhas com falha.)

Planejando Saídas.

Saídas predeterminadas são um ingrediente essencial para uma abordagem comercial bem-sucedida. Ao negociar fugas, existem três planos de saídas para organizar antes de estabelecer uma posição.

Ao planejar preços-alvo, observe o comportamento recente da ação para determinar um objetivo razoável. Ao negociar padrões de preços, é fácil usar a ação de preço recente para estabelecer uma meta de preço. Por exemplo, se o intervalo de um canal recente ou padrão de preço for seis pontos, esse valor deve ser usado como um destino de preço para encaminhar o projeto quando o estoque se rompe (consulte a Figura 3).

Figura 3: Medindo uma meta de preço.

Outra ideia é calcular as oscilações de preço recentes e calculá-las para obter uma meta de preço relativo. Se a ação fez um balanço médio de preço de quatro pontos sobre as últimas oscilações de preço, isso seria um objetivo razoável.

Estas são algumas idéias sobre como definir metas de preço como o objetivo comercial. Este deve ser seu objetivo para o comércio. Depois que a meta é alcançada, um investidor pode sair da posição, sair de uma parte da posição para deixar o restante correr ou aumentar uma ordem de stop-loss para garantir lucros. (Para mais informações, consulte A ordem de stop-loss - Certifique-se de usá-lo.)

Onde sair com uma perda.

É importante saber quando uma troca falhou. Negociação Breakout oferece essa visão de uma forma bastante clara. Após um rompimento, os antigos níveis de resistência devem atuar como novo suporte e os antigos níveis de suporte devem atuar como nova resistência. Essa é uma consideração importante, pois é uma maneira objetiva de determinar quando uma negociação falhou e uma maneira fácil de determinar onde definir sua ordem de stop-loss. Depois de uma posição ter sido tomada, use o suporte antigo ou o nível de resistência como uma linha na areia para fechar uma negociação perdida. Como exemplo, estude o gráfico PCZ na Figura 4.

Depois que um comércio falha, é importante sair rapidamente do comércio. Nunca dê uma perda muito espaço. Se você não for cuidadoso, as perdas podem se acumular.

Ao considerar onde sair de uma posição com perda, use o nível de suporte ou resistência anterior além do qual os preços quebraram. Colocar uma parada confortavelmente dentro desses parâmetros é uma maneira segura de proteger uma posição sem dar ao trade muito risco de queda. Definir uma parada maior do que isso provavelmente acionará uma saída prematuramente, pois é comum que os preços testem novamente os níveis de preço dos quais acabaram de sair.

Olhando na Figura 4, você pode ver a consolidação inicial dos preços, a fuga, o reteste e o objetivo de preço atingido. O processo é razoavelmente mecânico. Ao considerar onde definir uma ordem de stop-loss, se ela tivesse sido definida acima do antigo nível de resistência, os preços não teriam sido capazes de testar novamente esses níveis e o investidor teria sido interrompido prematuramente. Definir a parada abaixo desse nível permite que os preços sejam testados novamente e capturem rapidamente o comércio caso ele falhe.

Em resumo, aqui estão os passos a seguir ao negociar fugas:

Encontre ações que tenham construído fortes níveis de suporte ou resistência e observe-as. Lembre-se, quanto mais forte o apoio ou resistência, melhor o resultado. Certifique-se de entender isso quando comprar ações. Aguarde o Breakout.

Encontrar um bom candidato não significa que o comércio deva ser feito prematuramente. Espere pacientemente pelo preço das ações para se movimentar. Para ter certeza de que a fuga se manterá, no dia em que o preço das ações for negociado fora de seu nível de suporte ou resistência, espere até o final do dia de negociação para fazer sua jogada. (Para mais informações, veja Paciência é a virtude de um comerciante.) Defina um objetivo razoável.

Se você for fazer uma troca, defina uma expectativa de para onde está indo. Se não o fizer, você não saberá onde sair do comércio. Isso pode ser feito calculando-se um movimento médio que o estoque faz ou medindo a distância entre suporte e resistência (especialmente ao negociar padrões de preço). Permitir que o estoque seja retestado.

Este é o passo mais crítico. Quando o preço de uma ação quebra um nível de resistência, a resistência antiga se torna um novo suporte. Quando uma ação quebra um nível de suporte, o suporte antigo se torna uma nova resistência. Na maioria de seus negócios, o estoque testará o nível que ele quebrou após os primeiros dois dias. Prepare-se para isso. (Para mais informações sobre esse fenômeno, leia: Suporte e reversão de resistência.) Saiba quando seu comércio / padrão falhou.

Quando o estoque tenta testar novamente um nível de suporte ou resistência anterior e ele quebra de volta, é aí que um padrão ou fuga falhou. É imperativo que você tome a perda neste momento. Não jogue com suas perdas. Sair Trades Para o Mercado Fechar.

Você não pode discernir no aberto se os preços se manterão em um nível particular. É por isso que você pode considerar esperar até perto do mercado próximo para sair de uma negociação perdida. Se um estoque permaneceu fora de um nível de resistência ou suporte predeterminado em direção ao fechamento do mercado, é hora de fechar a posição e passar para a próxima. Seja paciente.

Essa estratégia requer muita paciência. Ao seguir esses passos, você reduzirá a emoção e será mais objetivo em relação a um negócio. Saia em seu alvo.

Se você não está saindo do comércio com uma perda, então você está no comércio. Você deve permanecer na negociação até que o preço da ação atinja seu objetivo ou você atinja sua meta de tempo sem atingir seu preço-alvo.

The Bottom Line.

A negociação de breakout acolhe a volatilidade. A volatilidade experimentada após uma fuga provavelmente gerará emoção porque os preços estão se movendo rapidamente. Usando as etapas abordadas neste artigo irá ajudá-lo a definir um plano de negociação que, quando executado corretamente, pode oferecer grandes retornos e risco gerenciável. (Para a leitura relacionada, veja: Como Negociar Breakouts Usando a Teoria das Ondas de Elliott.)

3 razões para não negociar fugas da escala.

Muitas vezes, um dos primeiros cenários de negociação e configurações de comércio potencial que um comerciante é introduzido é a fuga de intervalo. Isto é possivelmente porque um intervalo é fácil de detectar e saber quando entrar é relativamente fácil - quando o preço se move fora do intervalo. Provavelmente existem muitas razões para as pessoas fugirem da faixa de comércio. Pode-se acreditar que as fugas de alcance podem proporcionar retornos extraordinários à medida que o negociável é lançado fora de seu padrão de retenção. Independentemente do motivo, as fugas do intervalo de negociação é um esforço não rentável para a maioria dos comerciantes inexperientes, e este artigo explicará três razões pelas quais. Duas estratégias alternativas também serão analisadas. (Para leitura em segundo plano, consulte nosso Tutorial de análise técnica.)

De acordo com Charles Kirkpatrick e Julie R. Dahlquist ("Análise Técnica: O Recurso Completo para Técnicos do Mercado Financeiro", 2007), aproximadamente metade dos breakouts que ocorrem nas faixas de negociação remontam ao ponto de fuga antes de continuar na direção original da fuga. Combine isso com a alta taxa de falsos fugas e a maioria dos comerciantes inexperientes perdem dinheiro nas oscilações e acabam perdendo a grande jogada quando isso ocorre.

Os métodos tradicionais de análise técnica usam uma meta de lucro que é igual à altura da faixa (suporte de resistência) adicionada ou subtraída do preço de quebra. Essa meta de lucro é razoável para muitos breakouts de intervalo.

Em última análise, o comerciante deve desistir do desejo de entrar no início de um movimento em potencial. Se uma fuga acontecer, ela ocorrerá e ficará claramente visível nos gráficos após algum tempo. É aqui que o comerciante pode colocar as probabilidades a seu favor.

Se o rompimento puxar de volta para o preço inicial e, em seguida, começar a retroceder na direção da fuga, ele poderá entrar em uma negociação nessa direção, sentindo-se muito mais confiante de que a fuga é legítima. Esta estratégia elimina a questão psicológica de ver os lucros do papel evaporarem e o comerciante sair do negócio como resultado antes que ocorra o movimento real. Um recuo para a fuga nem sempre ocorrerá; em breakouts legítimos, um recuo para o antigo intervalo só ocorrerá aproximadamente 50% do tempo. Portanto, uma tendência pode se desenvolver. Neste caso, uma estratégia de tendência pode ser implementada. (Para saber mais, consulte Tendência de Negociação ou Intervalo?)

Ambos os métodos reduzem muito a chance de o trader ficar preso em uma fuga falsa. Uma vez que o rompimento tenha ocorrido e feito seu primeiro movimento, é mais fácil intervir nesse ponto do que saltar dentro do nível que muitos outros operadores estão observando. A paciência permitirá que o tradable faça sua jogada e revele se a fuga ocorreu ou não. Nesse momento, o trader pode entrar em uma negociação para capturar a tendência que agora parece estar em andamento, ou provavelmente surgirá.

Mais um passo.

Por favor, preencha a verificação de segurança para acessar o guerillastocktrading.

Por que eu tenho que completar um CAPTCHA?

A conclusão do CAPTCHA prova que você é humano e concede acesso temporário à propriedade da web.

O que posso fazer para evitar isso no futuro?

Se você estiver em uma conexão pessoal, como em casa, poderá executar uma verificação antivírus no seu dispositivo para garantir que ele não esteja infectado por malware.

Se você estiver em um escritório ou em uma rede compartilhada, poderá solicitar ao administrador da rede que execute uma verificação na rede procurando dispositivos configurados ou infectados incorretamente.

Cloudflare Ray ID: 40e3600a6c328f9f & bull; Seu IP: 78.109.24.111 & bull; Performance & amp; segurança pela Cloudflare.

Abertura do intervalo de abertura.

A maioria de vocês sabe que eu gosto de métodos simples de negociação que fazem sentido. Eu postei um artigo sobre estratégias de entrada de retransmissão de 3 barras e obtive toneladas de feedback positivo.

Você pode ler o artigo clicando aqui. Alguns dos comentários foram de comerciantes que ficaram agradavelmente surpresos com o fato de que métodos de entrada tão simples poderiam ser tão eficazes.

A grande maioria dos comentários que recebi foram pedidos de métodos de entrada adicionais que eram simples de interpretar, executar e gerenciar.

A razão pela qual eu estou me concentrando em estratégias simples é porque muitas vezes vejo traders iniciantes que acreditam que estratégias complexas equivalem a estratégias lucrativas e esse não é o caso.

Na realidade, quanto mais complexa a estratégia, mais difícil é interpretar, executar e gerenciar, portanto; na maioria das vezes, estratégias complexas não se equiparam com precisão ou lucratividade, como frequentemente se acredita ser o caso.

Tomemos por exemplo Gann Lines ou Elliot Wave Theory, eu conheço alguns comerciantes que negociaram usando esses métodos, mas nunca por mais de alguns meses no máximo, além disso eu nunca vi um gestor de fundos profissional utilizar esses métodos de forma eficaz ou lucrativa no passado. .

Abertura Faixa Breakouts resistiu ao teste do tempo.

Isso é o que me levou a escrever sobre o método de intervalo de intervalo de abertura. Essa estratégia de entrada simples existe há mais de 50 anos e continua sendo uma das estratégias de entrada mais populares até hoje. De fato, eu conheço vários comerciantes profissionais e gestores de fundos que usam a fuga do intervalo de abertura como seu principal método de entrada.

O intervalo de abertura é o preço mais alto e o preço mais baixo negociado durante a primeira meia hora do dia de negociação. Às vezes, refiro-me à primeira metade da faixa de negociação como a faixa de preço de abertura.

Este período de negociação em particular é importante porque, muitas vezes, define o tom para o restante do dia de negociação. Entre o fechamento do pregão anterior e a abertura da sessão atual, vários eventos intervenientes podem ocorrer.

Esses eventos podem ter um grande impacto no próximo pregão. Por exemplo, relatórios do governo, ganhos de ações, notícias de mercados estrangeiros e dezenas de outros fatores fundamentais e técnicos desempenham um papel vital na economia dos EUA e, mais relevante, no sentimento do mercado.

Há Forte Construir De Mercados Overnight.

Normalmente, durante a primeira meia hora do pregão, que é a parte mais emocional do pregão, os mercados absorvem as informações durante a noite e refletem essas informações em seus preços.

Embora a maioria dos mercados esteja aberta virtualmente 24 horas por dia, a maior parte do volume e da volatilidade não aparece durante a sessão da madrugada, mas começa depois que o mercado de ações abre todos os dias às 8h30, horário central.

É nesse momento que os operadores institucionais entram no mercado, comprando e vendendo uma quantidade enorme de ações através de sistemas informatizados de execução comercial, chamados de compra de programas e venda de programas.

O volume é tão enorme que pode ter um impacto muito forte no movimento de curto prazo do mercado de ações.

Esses programas institucionais de compra e venda não são executados durante a sessão noturna, portanto é muito difícil realmente ver qual impacto o mercado overnight terá no mercado de ações até que o mercado de ações realmente abra e comece a negociar durante a sessão regular do dia.

Tem havido inúmeras vezes quando o mercado noturno está apontando em uma direção com um viés muito forte, apenas para abrir e se mover completamente na direção oposta dentro da primeira meia hora do pregão.

Portanto, os mercados overnight oferecem fortes pistas sobre a direção do mercado, mas, em última análise, não há melhor indicador de direção do mercado do que o próprio mercado após a primeira meia hora do pregão.

Condições devem ser atendidas antes da execução.

Para negociar o intervalo de abertura, prefiro usar um gráfico de barras de 5 minutos e colocar um stop de compra acima do preço mais alto alcançado nas seis barras anteriores e simultaneamente colocar um stop de venda abaixo do preço mais baixo alcançado durante o últimos 6 barras de negociação.

Além disso, preciso garantir que três condições adicionais sejam atendidas antes de entrar no mercado em qualquer direção.

Evite negociar no final do dia.

A primeira condição para entrar no mercado é o tempo. O mercado deve atingir a parada de compra ou a parada de venda dentro de uma hora após definir o alto e o baixo do intervalo de abertura ou uma hora e meia após o sino de abertura.

A partir de anos de observação e testes de computador em vários mercados diferentes, concluí que quanto mais rápido o mercado quebra acima ou abaixo do intervalo de faixa de abertura, melhores as chances de o comércio funcionar.

Além disso, a maioria das quebras ocorridas no final do dia não têm impulso suficiente para sustentar a volatilidade e a direção que valem o risco de entrar no negócio após a primeira hora e meia do dia de negociação.

Preconceito para um lado.

A segunda condição antes de colocar o meu pedido de entrada que eu gostaria de ver é continuar o viés em direção a uma direção específica. Muitas vezes vejo os mercados balançando para frente e para trás entre o alto e o baixo da faixa de abertura.

Na maioria das vezes, quando vejo esse tipo de ação de mercado, evito entrar no mercado, mesmo que todas as outras condições tenham sido satisfeitas.

A ação de mercado ideal antes de romper a faixa de abertura ocorre quando o mercado testa a alta ou a baixa em mais de uma ocasião ou negocia próximo a esse nível repetidamente, fazendo altos e baixos mais altos em antecipação à alta ou alternadamente, fazendo baixas e altas mais baixas durante a maior parte da primeira meia hora, levando a uma quebra para baixo.

O que eu não quero ver é o mercado que continua oscilando em um intervalo de negociação entre o alto e o baixo.

Secagem de volume não é boa.

A terceira e última condição para entrada é o volume. Deve haver um aumento ou um aumento substancial e gradual no volume que levará à ruptura ou quebra do preço fora da faixa de preço da faixa de abertura.

A grande maioria dos picos de volume do mercado de tempo durante os primeiros 15 minutos e os últimos 15 minutos do dia de negociação, como resultado, o volume na marca de 30 minutos normalmente começa a cair substancialmente, tornando difícil medir o volume aos 30 minutos. marca de minuto com precisão, mesmo quando os mercados estão fazendo novos altos ou baixos.

Minha solução para lidar com o volume de secagem é simples, contanto que o volume esteja caindo gradualmente e ainda esteja dentro do intervalo que existia durante os primeiros 15 minutos de negociação, não o considero um disjuntor comercial. Se, no entanto, eu achar que o volume mal está se movendo em comparação com o que foi durante os primeiros 15 minutos, eu reconsidero a colocação do pedido.

Embora o monitoramento do volume não seja uma ciência exata, com o tempo você desenvolverá uma boa percepção de como o volume chega ao mercado e como os mercados reagem ao volume.

Lembre-se sempre de que as entradas de grupo geralmente são acompanhadas por aumento na volatilidade, certifique-se de que o stop loss leva em consideração a volatilidade adicional e ajuste seus níveis de stop loss de acordo.

I. Estratégia de Negociação.

Desenvolvedor: Toby Crabel (abertura intervalo Breakout & # 8211; ORB). Fonte: Crabel, T. (1990). Day Trading com padrões de preço de curto prazo e intervalo de abertura. Greenville: Traders Press, Inc. Conceito: Expansão da volatilidade. Objetivo de pesquisa: verificação de desempenho da saída de destino e saída de tempo. Especificação: Tabela 1. Resultados: Figura 1-2. Configuração de comércio: N / A. Entrada comercial: Abertura do intervalo Breakout: A negociação é feita em um valor pré-determinado acima / abaixo do aberto. A quantia predeterminada é chamada de trecho. Negociações longas: uma parada de compra é colocada em [Open + Stretch]. Curtas Negociações: Uma parada de venda é colocada em [Open - Stretch]. A primeira parada que é negociada é a posição. A outra parada é a parada de proteção. Saída comercial: Tabela 1. Carteira: 42 mercados futuros de quatro principais setores de mercado (commodities, moedas, taxas de juros e índices de ações). Dados: 32 anos desde 1980. Plataforma de teste: MATLAB®.

II. Teste de sensibilidade.

Todos os gráficos em 3-D são seguidos por gráficos de contorno 2D para Fator de Lucro, Índice de Desempenho da Úlcera, Índice de Desempenho da Úlcera, CAGR, Desembolso Máximo, Percentual de Negociações com Lucros Lucros e Média. Vitória / Média Índice de Perda. A imagem final mostra a sensibilidade da curva de capital.

Variáveis ​​testadas: Target_Index & amp; Time_Index (Definições: Tabela 1):

As Belas Artes da Abertura do Intervalo de Negociação de Intervalo e Como Dominar.

Projeto e Implementação da Estratégia de Negociação do Intervalo de Abertura do Intervalo.

O objetivo desta pesquisa é encontrar várias configurações e estratégias de saída que poderiam ser usadas para a negociação das fugas do intervalo de abertura. Os prazos que veremos são 10 minutos, 15 minutos e 30 minutos de abertura. Focalizaremos nossa atenção nos mercados de futuros muito vazios, em particular, analisaremos os futuros S & P500. Gostaríamos de encorajá-lo como leitor a participar da discussão e compartilhar seus conhecimentos e / ou ideias sobre a abertura de sistemas de negociação de intervalo.

Nossa pesquisa está focada em um princípio de negociação popular chamado breakout da gama de abertura. Definimos esse intervalo como os primeiros n-barras de minutos de um dia de negociação. Não é o mercado de futuros eletrônico negociando quase 24 horas por dia? Sim, mas usamos o horário de abertura da NYSE às 9h30 ET. A lógica por trás disso é quando o mercado da NYSE abre, temos o maior volume de negociação. Especialmente durante os primeiros 15 minutos de negociação. O que torna o intervalo de abertura um conceito comercial importante é como o volume e o fato de os operadores agirem em resposta a notícias recentes. O fato de que importantes notícias econômicas são frequentemente anunciadas às 10h torna-se ainda mais significativo. A multidão de comerciantes toma posições antes que as notícias econômicas sejam anunciadas e não no momento em que são anunciadas. Alguns analistas chegam a afirmar que cerca de 35% das vezes a alta ou a baixa do dia ocorrem nos primeiros 30 minutos de negociação. Nossa análise mostrará se esse argumento é verdadeiro.

O objetivo é identificar possíveis configurações e saídas que possam nos ajudar a melhorar o sistema de negociação de intervalo de abertura. Os set-ups testados incluem picos de volume, tempo e volatilidade. As estratégias testadas de entrada e saída serão analisadas e explicadas.

Como sobre o preço e volume? Um indicador muito importante é o volume. Portanto, devemos analisar o volume também e adicioná-lo ao nosso arsenal comercial. A razão pela qual você deve usá-lo é que o alto volume é uma indicação de alto comprometimento com uma posição. O oposto também é verdadeiro, se o preço aumenta em volume baixo, indica que o preço é susceptível de retroceder. Para uma melhor compreensão do volume de negociação em um determinado dia, usaremos um Indicador de Índice de Volume Estocástico (compare o volume hoje com o volume dos últimos dois dias de negociação). O valor atual é expresso como uma porcentagem entre o menor e o maior que foi sobre o número X anterior de barras. Os números estarão entre 0 (quando o mais baixo) e 100 (quando o mais alto). Calculamos o valor usando o fechamento de cada barra. Quando feito corretamente, deve ficar assim:

Ao olhar para o gráfico de amostra acima, você já pode ver porque o intervalo de abertura é tão importante. Maior volume entre 9h30 e 10h30. Depois disso, ele seca e temos mais um pico antes do fechamento do pregão, das 15:45 às 16:00. Todos os dias o mesmo jogo.

Para analisar a fuga do intervalo de abertura, temos que entender a dinâmica por trás disso. É o período de tempo com alta volatilidade e alto volume, porque os traders tiveram tempo de analisar os movimentos de preços do pregão anterior. Se a direção da tendência de um dia de negociação é determinada pelas duas primeiras barras do intervalo de abertura, não seria útil comparar o último dia de negociação e a abertura do dia de negociação atual para ver se temos uma lacuna de abertura ? A suposição é que um dia de folga deve aumentar ainda mais nossa confiança ao negociar o intervalo de abertura. Uma lacuna nos diz que os operadores já estão indo muito e tivemos muitos pedidos não preenchidos no dia anterior, que são executados na abertura. Isso reforça ainda mais uma tendência de alta. Vamos ver se essa suposição está correta.

Primeira barra do dia & gt; Fechamento da última barra do dia de negociação anterior, Entrada no fechamento da terceira barra após a abertura da faixa de abertura (período de tempo 10 min. Período da barra, duas barras consecutivas para cima), Full Gap Up = 11 Carrapatos (Primeira barra da o dia é 11 Carrapatos mais altos que a última barra do pregão anterior, Stop Loss $ 600, Sair no fechamento 16:00 pm, Slippage $ 50.

Long entradas são feitas em 11 carrapatos acima do gap aberto e comercializa apenas uma vez por dia. O número de ticks acima / abaixo do gap aberto pode ser otimizado para cada uma das regras de entrada. Nós otimizamos a entrada longa testando o intervalo de carrapatos de 1 a 15.

A porcentagem vencedora é baixa, mas o Índice de Pagamento de 3,50 parece promissor. Você se lembra do que tentamos provar? & # 8220; 35% do tempo em que a alta ou baixa do dia ocorre dentro dos primeiros 30 minutos de negociação e dita a direção da tendência para o resto do dia & # 8221; Olhando para os resultados dos nossos testes, estamos bem próximos. Nossos resultados indicam que em cerca de 30% do tempo o intervalo de abertura determina a direção da tendência para o resto do dia. Obviamente, os resultados podem ser melhorados ajustando nossa técnica de saída. Por agora nós fomos com a regra de saída & # 8220; sair no fechamento do mercado & # 8221; por uma questão de simplicidade. Quando analisamos os resultados da negociação por dia de negociação do mês, temos os ganhos mais fortes durante a primeira semana do mês. Por quê ? O que sabemos do mundo dos bancos de investimento (na Europa) é o fato de as seguradoras e fundos terem uma entrada de caixa durante os últimos dias do mês e investirem o novo dinheiro nos primeiros cinco dias de negociação do mês subseqüente. Esta é apenas a nossa interpretação. Se você tiver outra pista ou uma explicação melhor, estamos curiosos para ler seus comentários.

E se nós testarmos apenas a fuga sem o dia de folga. As regras de estratégia são as mesmas que as anteriores, com a isenção de que não precisamos de um dia de folga para entrar no negócio.

A porcentagem total cai para 25,7%, o que não é uma grande diferença. O percentual de retorno de 49,6% é menor, o que pode ser explicado pelo fato de termos entrado 98 negociações mais do que com a configuração anterior e a volatilidade total em dias de negociação sem intervalo é ligeiramente menor. The Kelly Pct. é 3,03%, o que é muito baixo. Adicionando a lacuna de abertura do mercado como uma configuração adicional para a nossa entrada de comércio melhora o Kelly Pct. para 7,90%. Quando as regras de gerenciamento de dinheiro são aplicadas à estratégia de negociação, o resultado final do nosso alfa aumenta tremendamente.

Etapas de Desenvolvimento de Estratégia.

Configuração: definimos uma condição que precisa ser satisfeita antes de considerarmos entrar em uma negociação. A configuração é um filtro que nos diz quando as probabilidades estão a nosso favor, mas não nos diz quando devemos entrar no mercado. Usaremos o Indicador de Índice de Volume Estocástico descrito anteriormente. Entrada: Este é obviamente o sinal que nos leva ao mercado. Confirma nossa configuração e nos diz quando entrar no mercado. Usaremos o technue de entrada de intervalo de intervalo descrito anteriormente. Saída: Uma parte muito importante do desempenho da nossa estratégia de negociação e também a mais difícil. Vamos experimentar diferentes técnicas de saída enquanto escrevemos este artigo. Money Management: Nós vamos usar o Critério Kelly. Dimensionamento da posição: determina o número de contratos que você deve negociar a qualquer momento. Você ajusta seu tamanho de posição depois de analisar cuidadosamente suas tendências vencedoras. Por exemplo, após 3 perdas consecutivas, qual é a probabilidade de que a 4ª negociação seja uma negociação vencedora. Otimizando: Sempre divertido de fazer, mas uma espada de dois gumes. Muitos traders tendem a otimizar a estratégia. Este é um jogo perigoso para jogar.

Sim, a combinação de configurações pode ser infinita e o processo de design do sistema bem-sucedido é cansativo. É por isso que você deve usar as etapas acima ao desenvolver sua estratégia de negociação e, ao tentar encontrar uma boa configuração, deve aplicar um pouco de bom senso. Não podemos testar tudo para você, mas daremos algumas informações sobre como você pode criar algumas configurações úteis e o que deve testar / analisar.

Volume durante a hora específica do dia Volatilidade durante a hora específica do dia Correlações com outros mercados & # 8211; ETF 😉 (ponderação setorial do S & P 500, o que produz os maiores movimentos, quais setores têm o maior impacto no S & P 500) Intermarket Analysis & # 8211; T-Bond Velocidade de alteração de preço Dia de negociação anterior Dia de negociação da semana de negociação da semana do mês.

Como já mostramos, os dados de ontem (fechamento do dia de negociação e abertura do dia seguinte) afetam a direção da tendência para o dia de negociação seguinte e a volatilidade. Os sistemas de intervalo de intervalo de abertura são influenciados por movimentos de preço de ontem. Desequilíbrios comerciais podem ocorrer, o que influencia o intervalo de breakout do próximo dia de negociação. Usamos os dados de ontem simplesmente comparando-os ao dia seguinte para ver se há alguma diferença de preço e em que medida isso influencia a direção da tendência.

Como mencionado antes, é uma peça importante do quebra-cabeça. Grande volume sustenta a força da tendência. Confirma a ação do preço. Sim, nem sempre temos um padrão claro, mas é por isso que você deve comparar o volume atual em relação ao volume do dia anterior. Use nosso indicador e tente encontrar a melhor configuração para o mercado que você pretende negociar. Por exemplo, tome a entrada de intervalo de intervalo de abertura se o volume for 10% maior que o volume médio das últimas barras X. Além do volume de entradas, também pode ser usado para identificar os pontos de suporte e resistência.

Saia da catraca ATR.

Para o seguinte teste de estratégia, implementaremos um technue de saída mais sofisticado. A technue de saída foi originalmente desenvolvida para um fundo administrado pela Tan LeBeau LLC. A estratégia de saída é baseada no Average True Range. A ideia por trás disso é escolher pontos de partida lógicos e, em seguida, adicionar unidades de ATR ao ponto de partida para produzir um stop móvel que se mova consistentemente mais alto, adaptando-se às mudanças na volatilidade. A vantagem da catraca ATR é que ela sai da posição rapidamente e é apropriada para mudanças na volatilidade. Isso nos permite bloquear o lucro mais rapidamente do que com outros métodos de parada móvel.

Exemplo da estratégia: Depois que a negociação atingir uma meta de lucro de pelo menos um ATR ou mais, escolhemos um ponto baixo recente, como a mínima mais baixa das últimas 15 barras. Em seguida, adicionamos uma pequena unidade de ATR (0,10 ATR, por exemplo) a esse ponto baixo para cada barra na negociação. Se estivermos no mercado por 15 barras, multiplicamos 0,10 ATR por 15 e adicionamos 1,5 ATR ao ponto de partida. Depois de 30 barras na negociação, estaríamos adicionando agora 3 ATRs à mínima mais baixa das últimas 15 barras. A saída deve ser usada depois que um nível mínimo de lucratividade é atingido, já que essa parada está se movendo muito rapidamente. O ATR começa devagar e sobe constantemente cada barra porque estamos adicionando uma pequena unidade de ATR para cada barra na operação. O ponto de partida a partir do qual a parada está sendo calculada (as 15 barras baixas em nosso exemplo) também sobe enquanto o mercado estiver indo na direção certa. Portanto, agora temos um número cada vez maior de unidades de ATR sendo adicionadas a uma baixa constante de dez dias. Cada vez que o mínimo de 15 bar aumenta os movimentos da catraca ATR, então normalmente temos um pequeno mas constante aumento na parada diária, seguido por saltos muito maiores à medida que a barra de 15 bar se move para cima. É importante enfatizar que estamos constantemente adicionando à nossa aceleração para cada barra um ponto inicial de movimento ascendente que produz uma característica de aceleração dupla indevida para essa saída. Temos uma parada crescente que está sendo acelerada pelo tempo e pelo preço. Quando o negócio faz um bom lucro, o ATR sobe muito rápido. Por exemplo, 5% ou 10% de um intervalo médio real de 15 bar multiplicado pelo número de barras em que o negócio foi aberto fará com que a parada seja bem mais rápida do que você poderia esperar.

Uma característica do ATR é que você pode iniciá-lo a qualquer momento. Em um nível de suporte, entre na entrada ou escolha um ponto baixo como a menor mínima das últimas barras X. Se você quiser manter as coisas simples, você começa a ATR Ratchet em algo como 2 ATRs abaixo do preço de entrada, o que tornaria o ponto de partida fixo. Nesse caso, a catraca ATR subiria apenas como resultado da acumulação de tempo adicional. Como regra geral, esta técnica de saída só deve ser usada depois de atingir um certo lucro.

O comprimento que usamos para calcular a média dos intervalos é crucial, se quisermos que o ATR seja altamente responsivo em uma estratégia de negociação intraday, você deve usar um período curto para a média. Existem muitas variações possíveis aqui. A melhor abordagem é codificar a catraca ATR e plotar em um gráfico para ter uma ideia do comportamento. Isso permitirá que você encontre as melhores variáveis ​​possíveis.

Otimização de Parâmetros.

Agora, antes de passarmos para o design de estratégia, queremos otimizar os indicadores primeiro. Uma ressalva aqui, evite a otimização. Quando olhamos para uma configuração sólida, pegamos esses valores, dando-nos resultados sólidos e sem saltos nos dados. Por exemplo, após otimizar nosso Indicador de Índice de Volume Estocástico, obtemos os seguintes resultados hipotéticos:

Agora, quando olhamos para os resultados, quais valores para nosso Indicador deveríamos escolher? No.10 para a configuração dada, obtemos + 110% em ganhos.

não // Período de LookBack // Nível de Índice de Volume // Resultados de Negociação.

NÃO ! No.10 é a resposta errada. Uma pequena mudança no período do Índice e LookBack nos dá um grande desvio de ganhos que vai de -15% a + 110%. Isso pode ser aleatório e está nos empurrando na direção que não queremos ir. Agora dê uma olhada novamente. E quanto aos resultados do No.3 ao No.7, temos um pequeno desvio que varia de + 40% a 53% e nenhum salto repentino no conjunto de dados. Nós escolhemos um valor em algum lugar entre o que significa No.5. Esta é a melhor resposta possível? Novamente, encontrar o melhor possível é a otimização. Nosso objetivo é encontrar uma configuração sólida e consistente com resultados consistentes. Queremos encontrar o cluster certo de variáveis ​​possíveis e não uma variável exata. Às vezes não é tão fácil como na tabela acima. Nesses casos, comece simples e dê uma olhada no gráfico e tenha uma ideia de como o indicador se comporta em diferentes níveis. Negociação não é uma ciência exata como alguns comerciantes querem que seja e às vezes você precisa seguir sua intuição e confiar em sua experiência.

Aqui estão os resultados após a otimização do nosso indicador do Índice de Volume Estocástico. Como você pode ver, não é tão fácil devido à maior quantidade de dados que temos.

Usamos um valor de índice entre 0 e 20 para o breakout e um período de lookback de 86 bars (período de 10min. Bar).

Nosso próximo passo é ajustar a estratégia e usar a catraca ATR para a saída.

Otimização de Estratégia.

Antes de passarmos para o backesting e a otimização da estratégia, vamos resumir nossas regras comerciais até o momento. Estamos à procura de uma fuga durante o intervalo de abertura e um nível de índice de volume entre 0 e 20 com um salto de preço repentino acima do intervalo de abertura para uma configuração de alta. Também vamos testar a estratégia para uma longa entrada nos dias de folga. Depois de definir essas regras de estratégia, podemos implementar a catraca ATR e melhorar ainda mais nossos resultados.

Resultados finais da estratégia Long Only:

Mais pesquisa.

Há muitas direções que podem ser tomadas para o desenvolvimento deste conceito de negociação. A otimização de parâmetros, como a catraca ATR, é definitivamente uma técnica de saída a ser mais estudada e deixa espaço para melhorias. Ele também mostra que a saída da estratégia de negociação é mais importante do que as regras de entrada, como mostram os resultados dos nossos testes, incluindo o ATR Ratchet. O período de barra escolhido para a quebra da faixa de abertura e os métodos de saída à direita usados ​​podem fazer uma grande diferença. Outras otimizações podem ser feitas selecionando as melhores entradas e saídas para determinados dias da semana e níveis de volatilidade (VIX).

Aviso Legal.

As informações contidas neste site são fornecidas apenas para fins estatísticos e informativos. Nada aqui contido deve ser interpretado ou considerado como aconselhamento de investimento personalizado ou para declarar ou sugerir que os resultados passados ​​são uma indicação do desempenho futuro. Sob nenhuma circunstância, essas informações representam um conselho ou recomendação para comprar, vender ou manter qualquer título.

Estratégia de negociação de intervalo de abertura.

Breakouts são uma das estratégias de negociação mais comuns. Elas envolvem a identificação de um nível de preço-chave que você espera que o preço percorra e, depois, compre ou venda a esse preço para aproveitar. Geralmente, os breakouts são usados ​​quando o mercado já está próximo do extremo alto ou baixo do passado recente. Quando o mercado está tendendo e se movendo fortemente em uma direção, a negociação de breakout garante que você nunca perca o movimento.

Uma estratégia de fuga é o European Opening Range. Essa estratégia geralmente se concentra em EURUSD (Euro / Dólar Americano), embora possa ser aplicada a qualquer uma das principais empresas européias.

Enquanto o Mercado Forex está aberto 24 horas por dia (domingo à noite até a sexta-feira à noite ET), a atividade de mercado em um determinado par não é necessariamente consistente por toda parte.

O mercado de FX é tipicamente dividido em 4 sessões principais (horários ajustados para o Eastern Time):

5 4 3 2 1 24 23 22 21 20 19 18 17 16 15 14 13 12 11 10 9 8 7 6 G 24 23 22 21 20 19 18 17 16 15 14 13 12 11 10 9 8 7 6 5 4 3 2 1 EST LONDRES NEW YORK TOKYO AUSTRALIA Horário Global do Mercado Forex.

Negociar o European Opening Range tem três etapas:

Primeiro, você identifica o alto e o baixo durante a meia hora antes da abertura de Londres (2:30 - 3:00 da manhã). Procure por uma quebra deste intervalo +/- 10 pips, ou 1 / 10th do Average True Range (ATR), para manter acima / abaixo desse nível por 10-15 minutos. Esta é uma tentativa de detectar uma direção do & lsquo; fluxo & rsquo; para o restante do dia. Finalmente, você tenta administrar esse viés de alta ou baixa, concentrando-se em gráficos de 1, 2 ou 5 minutos e utilizando uma combinação de médias móveis (13-sma, 144-ema & 169-ema) junto com os osciladores (RSI , Estocástica e CCI).

Outros fatores a serem incluídos são os principais comunicados de notícias (geralmente em tentativas de evitação), bem como a hora do dia (quando os principais mercados abrem / fecham, expirações de opções, fixações, etc.). Se o Average True Range for alcançado no início da semana, a probabilidade de ocorrer duas vezes na mesma semana é drasticamente reduzida. Se isso ocorrer, geralmente é em direções opostas.

Como um comerciante de moedas, quando a volatilidade começa a pegar você geralmente quer estar negociando, não ficando à margem. Como resultado, se essa estratégia ainda não tiver atingido o alvo da Média de True Range na segunda, terça ou quarta de uma semana específica, pode ser sensato prestar muita atenção a essa tática na quinta e na sexta-feira. Por outro lado, se o ATR for atingido no início da semana, pode ser prudente estar atento a possíveis falhas de mercado na segunda metade da semana, pois elas poderiam ser a marcação de uma falha falsa e / ou possível reversão direta.

É digno de nota estar ciente de:

Idealmente, se o preço está lutando perto desses eventos (normalmente visto por uma divergência de alta / baixa com um oscilador), então seria prudente reduzir o tamanho da posição antecipadamente. Esse tipo de abordagem pode ajudar a minimizar o aspecto emocional da negociação, já que há uma área identificável para saber onde você está errado (o lado oposto do breakout é alto / baixo).

Aqui está um exemplo: EUR / USD (gráfico de 2 minutos)

No exemplo acima, o EUR / USD apresentou uma baixa importante durante o período de tempo ET de 2: 30-3: 00:00 (que foi precedido por uma divergência de alta do RSI com o preço) e foi atingido mais rapidamente logo em seguida. O EURUSD pareceu confortável acima dos 144 minutos / 169-EMA de 2 minutos, enquanto o SMA de 13 períodos permaneceu acima do EMA, e o RSI continuou a encontrar suporte na zona 40/45. Consequentemente, não havia razão para desviar do viés de subida intradiário.

Como destacado anteriormente, outro fator a ter em mente é a hora do dia - no mercado de FX, a maioria dos traders de Londres tende a fechar suas posições entre 11:00 e meio ET, enquanto os traders de Nova York fecham entre 4:00 e 17:00 ET. . Consequentemente, o preço muitas vezes verá um empurrão final no final do dia, seguido pela obtenção de lucro (tipicamente observado por uma divergência de alta / baixa com um oscilador) próximo a esses momentos do dia.

Observe que, pouco depois das 11h00, o EUR / USD subiu mais uma vez para finalmente atingir o objetivo médio intradiário True Range de 1.2927, que foi seguido por uma divergência de baixa com o oscilador RSI à frente das 12h ET.

Tudo o que você sabe sobre o comércio de fuga está errado.

Poucas estratégias de negociação são tão divisivas quanto o rompimento do intervalo de negociação - uma abordagem que provavelmente tem tantos detratores quanto os seguidores. Isso é ilustrado pelos resultados da pesquisa de "breakouts comerciais" no Google. O primeiro resultado fornece um guia básico, enquanto o segundo enfatiza as razões pelas quais os operadores não devem tentar usá-los.

No entanto, a negociação de quebra é uma das primeiras estratégias de negociação que muitos são introduzidos no campo da análise técnica. O que realmente queremos saber, no entanto, é “quem está correto?”. As estratégias de fuga são um método válido e lucrativo de negociação, ou devemos continuar procurando em outro lugar o elusivo Santo Graal?

Um comerciante que se concentra em fugas procura por um canal de negociação estreito ou faixa de negociação em um título ou futuros onde a volatilidade diminuiu. O objetivo é estabelecer uma posição à medida que o preço se rompe com esse canal de negociação concomitante a um aumento de juros em aberto, aproveitando assim o aumento da volatilidade e capturando uma forte tendência de movimento.

O conceito é sólido em seu núcleo, dado um contexto ideal, mas os detratores têm alguns pontos válidos. Estes incluem o risco de falsos fugas; muitos intervalos de canal de preço serão corrigidos de volta para o ponto de interrupção, ou além. Estes são mais comuns que os movimentos explosivos ideais, que são raros.

A maioria dos comerciantes que começam com breakouts rapidamente se conscientizam dos contras dessa estratégia. Ao mesmo tempo, no entanto, é fácil ver que muitas fugas funcionam com a perfeição do livro didático, dificultando o uso da toalha, especialmente se, como um novo operador, você não tem ideia do que seguir adiante.

A verdade é que a maneira como muitos de nós são ensinados a trocar rivais está errada. Negociar uma fuga envolve mais do que simplesmente reconhecer um mercado de canalização e fazer uma negociação quando o canal superior é supostamente quebrado, com uma parada protetora sob a extremidade inferior do canal (ou vice-versa para uma posição curta). "Flushed out" (abaixo) descreve um cenário comum. Ele mostra uma quebra de canal de 15 minutos ocorrendo no E-mini Dow futuros. O canal rompe com um forte impulso apenas para girar rapidamente nos próximos 15 minutos para romper a extremidade superior do canal de negociação - onde as paradas tradicionais seriam colocadas. Esse “flush” no Dow diminuiu tão rapidamente quanto começou. Os futuros sofreram uma forte quebra durante a maior parte da manhã.

Utilizando estratégias de breakout tradicionais, o flush anterior teria tirado muitos operadores de uma posição curta estabelecida no intervalo inicial mais baixo. Não apenas um movimento lucrativo ocorreu sem o pretenso short trader, mas uma posição inicial, finalmente correta, foi interrompida com uma perda significativa. Este é o exemplo de livro didático de por que você não deve trocar rivais.

Basta dispensar a operação mostrada como mais uma fuga que não funcionou, no entanto, não ajuda a entender como ganhar dinheiro com essa estratégia. Houve inúmeros sinais de que o gatilho mostrado em "Flushed out" era de alto risco, mesmo que o canal em si fosse um forte candidato a discriminação. É apenas uma questão de saber o que você está procurando.